由于乘用車的范疇較廣，而微客的性質(zhì)更接近商用車，因此我們強(qiáng)調(diào)狹義乘用車，也就是轎車+MPV+SUV。為方便稱呼，在此下部分簡(jiǎn)稱狹義乘用車為乘用車。

　　1、近年狹義乘用車零售走勢(shì)

　　14年國(guó)內(nèi)車市零售依舊保持超高增速，尤其是3-6月的增量與13年相似，好于前幾年的增長(zhǎng)。6月零售135.5萬臺(tái)帶來19萬臺(tái)的增量，與3月的19萬臺(tái)增量相近，這也是在經(jīng)濟(jì)波動(dòng)背景下的車市較強(qiáng)體現(xiàn)，但14年6月的增長(zhǎng)已經(jīng)體現(xiàn)一定的市場(chǎng)壓力。

　　由于3月出現(xiàn)的杭州限牌，看來4月的零售還是受些影響，但限牌帶來的其他類似市場(chǎng)恐慌效果還是較突出，因此4-5月零售增長(zhǎng)較強(qiáng)，6月初仍有一定增量，加之半年末的零售沖刺，6月零售表現(xiàn)似乎較正常，實(shí)際沒有達(dá)到預(yù)期。

　　2、零售增速對(duì)比分析

　　14年的零售增速仍在環(huán)比加速，雖然13年6月的同比16%增速是近幾年增速較高的，但近幾個(gè)月的零售同比增速逐步提升，從1-3月的14%左右，到4-6月的16%左右，2季度走勢(shì)偏強(qiáng)，這也是異常的體現(xiàn)。

　　3、零售環(huán)比增長(zhǎng)

　　由于14年6月的環(huán)比增速-4%算是近幾年環(huán)比增速較低的，但這也是5月的環(huán)比增長(zhǎng)2%的結(jié)果，同時(shí)也是強(qiáng)力的促銷和降價(jià)的結(jié)果。而主力廠家的6月增速是環(huán)比增長(zhǎng)的，也就是車市增長(zhǎng)受到中檔市場(chǎng)的超強(qiáng)需求拉動(dòng)。

　　4、狹義乘用車各級(jí)別分車型國(guó)內(nèi)零售表現(xiàn)

　　此表用的是不含微客類MPV的傳統(tǒng)分類，這樣能剔除新增長(zhǎng)的干擾，體現(xiàn)的是每一個(gè)細(xì)分類別占上一層級(jí)總零售量的比重，與包含出口和庫存變化的批發(fā)增長(zhǎng)有所差異。此表沒有包括微客類MPV，主要是看傳統(tǒng)狹義乘用車的走勢(shì)。從趨勢(shì)看A級(jí)車的走強(qiáng)是超強(qiáng)的，高端的B級(jí)和C級(jí)車的走勢(shì)也是較穩(wěn)定，主要是低端的A0級(jí)和A00級(jí)的下滑嚴(yán)重。但今年的A0級(jí)SUV大幅增長(zhǎng)。B級(jí)SUV下滑較大。

　　A 級(jí)車市場(chǎng)的一枝獨(dú)秀很突出，這種強(qiáng)化趨勢(shì)伴隨的是A級(jí)SUV 的強(qiáng)勢(shì)崛起，A 級(jí)SUV 在A 級(jí)車份額不斷上升，這是私人消費(fèi)的趨勢(shì)性變化。

　　A 級(jí)MPV 的增長(zhǎng)放緩， A0級(jí)MPV的老車型也下滑，只能靠SUV類車型支撐，商務(wù)運(yùn)行和大家庭都是一般的。但B級(jí)的MPV走勢(shì)較強(qiáng)，體現(xiàn)家庭需求的高端化。

　　5、狹義乘用車各車系歷年批發(fā)表現(xiàn)

　　13年的自主增速21%，稍快于合資企業(yè)的增速2個(gè)百分點(diǎn)，但14年的1-6月的自主增速落后合資較多，這也是13年初的自主品牌增速高于合資品牌后的調(diào)整效應(yīng)。乘聯(lián)會(huì)廠家從今年的調(diào)整開始部分品牌所屬國(guó)籍依品牌創(chuàng)始母廠的國(guó)籍為準(zhǔn)，也就是部分合資自主更偏重于自主的部分，列入自主口徑。這些新列入的帶來一定的增量貢獻(xiàn)，實(shí)際是原有的純自主的壓力更大。

　　08年和11年的合資超越自主，14年目前也是合資大幅超越自主的增速，這種趨勢(shì)是在13年9月開始的，其原因是多樣的，首先似乎是日系的走強(qiáng)的傳導(dǎo)，其次是德系的老三樣換代產(chǎn)生的連鎖反應(yīng)，大量合資品牌低端車型進(jìn)行價(jià)格促銷調(diào)整，自主的壓力大。而大城市的限購(gòu)導(dǎo)致的區(qū)域增長(zhǎng)逆轉(zhuǎn)導(dǎo)致合資優(yōu)勢(shì)的大城市市場(chǎng)增長(zhǎng)快，自主的縣鄉(xiāng)市場(chǎng)表現(xiàn)差。與此同時(shí)自主品牌的主力廠家的奇瑞和吉利都開始品牌收縮的調(diào)整，也短期內(nèi)影響自主品牌的市場(chǎng)表現(xiàn)。

　　6月的自主與合資增速相近，這也是主力合資廠家的收縮調(diào)整，并不能說明自主的增速就能迅速超越合資。

　　由于09年開始的刺激政策推動(dòng)，自主品牌份額上升，而日系出現(xiàn)拐點(diǎn)而一路下滑。2011年后的德系加速上升，自主品牌10年的34.3%也算階段性高點(diǎn)，2013年的自主表現(xiàn)較強(qiáng)，但也僅有34.5%，沒有大幅持續(xù)突破。13年1-6月自主累計(jì)份額34.2%，14年的自主品牌份額較13年下降較大，而德系14年份額大幅提升，14年日系的分額保持穩(wěn)定，韓系份額下降較快。法系份額環(huán)比13年上半年增長(zhǎng)較大。

　　6、狹義乘用車各車系促銷走勢(shì)

　　此價(jià)格是針對(duì)各自車型廠家指導(dǎo)價(jià)的變化特征，由于廠家指導(dǎo)價(jià)前期多年不變，因此前期價(jià)格促銷變化體現(xiàn)的較明顯。近期的降價(jià)和價(jià)格下探現(xiàn)象較明顯，但促銷仍能體現(xiàn)趨勢(shì)。

　　此表測(cè)算的促銷價(jià)格是上市3個(gè)月后的主銷車型的促銷幅度跟蹤。但13年11月開始的指導(dǎo)價(jià)格價(jià)格調(diào)整較明顯，3月的杭州限牌等導(dǎo)致主要監(jiān)控點(diǎn)的價(jià)格回升較大，加之很多車型的指導(dǎo)價(jià)格調(diào)整導(dǎo)致促銷力度出現(xiàn)收縮。4-6月的促銷恢復(fù)較明顯，部分次新車的促銷力度也明顯加大。

　　14年的各車系價(jià)格促銷走勢(shì)稍有差異，自主品牌和德系促銷相對(duì)穩(wěn)定，而美系、日系和韓系、法系的促銷增加較多。其中日系的豐田和本田等降價(jià)和促銷都很強(qiáng)，尤其是豐田等降價(jià)替代促銷成為增量重要措施。

　　總體看14年的各類車型促銷有所差異，促銷仍是小車促銷大，高端促銷少的局面。今年3-6月的B級(jí)車降價(jià)后的促銷增加較明顯。A00級(jí)持續(xù)促銷增長(zhǎng)并保持為促銷力度最大的，AO級(jí)車相對(duì)同期的促銷增長(zhǎng)是最大的。而A級(jí)車促銷在6月相對(duì)平穩(wěn)。A級(jí)車因市場(chǎng)規(guī)模大，需求強(qiáng)勁，因此促銷波動(dòng)很小。c級(jí)車促銷相對(duì)穩(wěn)定，市場(chǎng)容量變化也不大。

　　從各車型類別的促銷走勢(shì)看，在14年3-6月總體促銷幅度逐步增大，這與13年初的局面基本一致，只是今年的6月的回升力度幅度稍大。今年的6月促銷回升較多的主要原因是SUV的促銷力度加大，這也是SUV新品推出后的價(jià)格促銷逐步回歸的結(jié)果，部分熱銷車型也是轉(zhuǎn)入促銷行列。

　　今年的轎車促銷拉升也較快，中低端促銷加劇是主因。

　　7、核心企業(yè)促銷跟蹤

　　這是根據(jù)各企業(yè)的主力車型的促銷比例組合測(cè)算的企業(yè)匯總，沒有加權(quán)銷量權(quán)重，僅為內(nèi)部分析參照。

　　6月的大部分車系都是環(huán)比促銷大幅增長(zhǎng)，其中日系和自主品牌的部分廠家促銷增長(zhǎng)較大，日系的東風(fēng)日產(chǎn)和廣本的促銷增長(zhǎng)很大，而自主品牌的長(zhǎng)安和長(zhǎng)城的促銷增長(zhǎng)較大，上汽乘用車的增長(zhǎng)更為迅猛。本月美系的長(zhǎng)安福特促銷增長(zhǎng)也較大，這也是強(qiáng)勢(shì)車企進(jìn)入促銷主戰(zhàn)場(chǎng)。尤其是翼虎、高爾夫等的促銷加大。長(zhǎng)城和長(zhǎng)安是新品上市前的老車型促銷加大。而從監(jiān)控看的經(jīng)銷商利潤(rùn)相對(duì)偏低，且波動(dòng)較大，但熱銷車型的利潤(rùn)持續(xù)下滑。

　　8、各跨國(guó)集團(tuán)的中國(guó)狹義乘用車市場(chǎng)表現(xiàn)

　　由于國(guó)際車企的中國(guó)產(chǎn)品戰(zhàn)略差異化，新品和響應(yīng)熱點(diǎn)的增量是最佳的份額提升，福特的新品增量帶來份額增長(zhǎng)較猛。而產(chǎn)品布局的調(diào)整也是獲取競(jìng)爭(zhēng)增量的好措施，德系和法系的表現(xiàn)較強(qiáng)。反觀日系的降價(jià)力度很大，但效果不如歐系和福特的表現(xiàn)。而現(xiàn)代和通用的份額相對(duì)穩(wěn)定，其新品和降價(jià)均缺乏力度。

　　9、13年各類整車企業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行

　　A、合資整車企業(yè)運(yùn)營(yíng)分析

　　合資企業(yè)13年的運(yùn)行狀態(tài)較平穩(wěn)， 13年1-12月的合資企業(yè)的成本增長(zhǎng)19%，收入增長(zhǎng)21%，營(yíng)業(yè)費(fèi)用因低基數(shù)增長(zhǎng)30%，因此合資企業(yè)的利潤(rùn)增長(zhǎng)28%，銷售利潤(rùn)率也11.2%。合資企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債率下降到63%。

　　14年合資企業(yè)的表現(xiàn)很突出，雖然銷售收入增長(zhǎng)14%，但利潤(rùn)增長(zhǎng)31%。銷售利潤(rùn)率達(dá)到12.5%的高位。

　　B、內(nèi)資整車企業(yè)總體運(yùn)行狀態(tài)

　　內(nèi)資企業(yè)的14年總體運(yùn)行狀態(tài)改善，14年1-5月的內(nèi)資整車行業(yè)的銷售收入達(dá)到6219億元，同比增長(zhǎng)17%。而14年的內(nèi)資企業(yè)利潤(rùn)表現(xiàn)也明顯改善，利潤(rùn)629億元，較13年增幅34%。13年的1-12月的內(nèi)資企業(yè)利潤(rùn)達(dá)到1279億元，增長(zhǎng)28%，這也是超預(yù)期的好日子。

　　12、跨國(guó)集團(tuán)在中國(guó)的動(dòng)態(tài)

　　奔馳調(diào)整中國(guó)市場(chǎng)策略 努力趕超競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。

　　為了在中國(guó)市場(chǎng)趕上德國(guó)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，豪華車制造商戴姆勒正在調(diào)整策略。為適應(yīng)中國(guó)稅制，還將提供量身定制的發(fā)動(dòng)機(jī)。多年來，戴姆勒對(duì)于中國(guó)市場(chǎng)的可持續(xù)增長(zhǎng)持懷疑態(tài)度。德國(guó)工會(huì)不愿將生產(chǎn)轉(zhuǎn)移出戴姆勒在辛德爾芬根(Sindelfingen)的主要工廠也是一個(gè)主要因素。另一個(gè)關(guān)鍵因素在于戴姆勒因擔(dān)心盜版問題而在分享相關(guān)技術(shù)方面采取頗為謹(jǐn)慎的態(tài)度。這妨礙了戴姆勒在華站穩(wěn)腳跟，外國(guó)汽車制造商在華需要與本土汽車公司合作，當(dāng)時(shí)戴姆勒的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手全部跟進(jìn)。如今，這一情況正在發(fā)生變化， 戴姆勒與北汽成立的合資公司--北京奔馳汽車有限公司也在為奔馳GLA車型建設(shè)新的生產(chǎn)線。為了獲得在中國(guó)本土制造上述兩款車型的許可，戴姆勒需要經(jīng)受16萬公里的排放耐久測(cè)試以及中國(guó)當(dāng)局的一項(xiàng)監(jiān)管測(cè)試。這些測(cè)試最長(zhǎng)需要一年時(shí)間。在此過程中，梅賽德斯允許中國(guó)官員取樣零部件，并對(duì)最新車型進(jìn)行詳細(xì)測(cè)量。北京奔馳生產(chǎn)負(fù)責(zé)人萊瑞寧(Rene Reif)表示：“坦白地說，我們正在轉(zhuǎn)讓技術(shù)。”現(xiàn)在，梅賽德斯-奔馳GLA的樣品車停在剛剛為北京奔馳新建的一座研發(fā)中心里。奔馳新款C級(jí)轎車V205還在進(jìn)行在華上市前的最后測(cè)試。

　　為更高效地開發(fā)中國(guó)市場(chǎng)的潛力，戴姆勒近期將梅賽德斯-奔馳高級(jí)設(shè)計(jì)中心從日本搬至北京。梅賽德斯的主要研發(fā)活動(dòng)依然在德國(guó)，但中國(guó)的影響力正在增加。以AMG GT為例，這款正在德國(guó)阿法爾特巴赫(Affalterbach)研發(fā)的跑車的引擎已經(jīng)改小，以適應(yīng)中國(guó)的累進(jìn)稅制。馳AMG的執(zhí)行長(zhǎng)Tobias Moers表示：“我們?cè)谘邪l(fā)GT時(shí)考慮到了最新的稅收政策。”他解釋道，考慮到中國(guó)的稅制，該車型將裝配八缸引擎，排氣量剛好控制在四升以下。。

　　華晨寶馬人事巨變 同時(shí)任命五位新副總裁。

　　6月4日消息，近日華晨寶馬集中任命了5位副總裁，分管寶馬在華市場(chǎng)及銷售工作。這五位副總裁分別為：北區(qū) 李龍先生；南區(qū) 劉智先生；西區(qū) 展飛先生；東區(qū) 趙奕佳女士；東南區(qū) 邵賓先生。 目前寶馬在華的業(yè)務(wù)分為進(jìn)口車和國(guó)產(chǎn)車兩大業(yè)務(wù)模塊，未來5位新副總裁將兼顧兩部分的發(fā)展，同時(shí)對(duì)相關(guān)業(yè)務(wù)進(jìn)行拓展和推進(jìn)。從表面上看這是一次新的人事巨變，但從側(cè)面不難看出寶馬在各個(gè)細(xì)分大區(qū)精耕細(xì)作的決心。有了各個(gè)大區(qū)有目標(biāo)和針對(duì)性的發(fā)展策略去支持整個(gè)寶馬在華的布局。

　　寶馬推進(jìn)BMW i品牌國(guó)內(nèi)個(gè)人充電服務(wù)。

　　6月26日消息，寶馬中國(guó)日前公布了BMW i標(biāo)準(zhǔn)化的服務(wù)流程，華商三優(yōu)及其子公司成為首批BMW i電動(dòng)汽車充電設(shè)備安裝服務(wù)供應(yīng)商。寶馬表示，BMW i經(jīng)銷商將為客戶提前考慮好充電方案和充電設(shè)備安裝服務(wù)，幫助客戶協(xié)調(diào)和管理充電設(shè)備安裝服務(wù)供應(yīng)商的工作進(jìn)度和服務(wù)質(zhì)量。

　　寶馬與華晨完成合資續(xù)約 合同延至2028年。

　　6月23日消息，寶馬集團(tuán)大中華區(qū)總裁兼首席執(zhí)行官安格上周表示，寶馬與華晨的合資合同雖然離到期還有4年，但雙方為了進(jìn)一步深化合作，已提前布局下一階段的發(fā)展計(jì)劃，寶馬與華晨已經(jīng)完成了第二階段的合資續(xù)約，新的合資合同將延至2028年。寶馬與華晨已經(jīng)完成了華晨寶馬第二階段的合資續(xù)約，新的合資期限將延長(zhǎng)10年，至2028年。 而做了一系列準(zhǔn)備工作后，寶馬把未來在華的目標(biāo)定為九年內(nèi)實(shí)現(xiàn)銷量翻番。

　　寶馬欲實(shí)現(xiàn)1/3國(guó)產(chǎn)四驅(qū)車型占比目標(biāo)。

　　5月底，華晨寶馬四驅(qū)版3系和5系上市，加上此前華晨寶馬SUV車型X1已經(jīng)搭載xDrive智能全輪驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)，寶馬在華三個(gè)系列的國(guó)產(chǎn)車型開始全面四驅(qū)化。寶馬此舉是對(duì)國(guó)內(nèi)豪華轎車動(dòng)力升級(jí)，尤其是對(duì)國(guó)內(nèi)豪車領(lǐng)先者奧迪四驅(qū)戰(zhàn)略的全面回應(yīng)。 配備xDrive后，寶馬車型在正常路況下賦予車輛更多的后輪驅(qū)動(dòng)特征，增強(qiáng)了全天候適應(yīng)性，在雪地和濕滑路面駕駛更加便捷和安全，同時(shí)彎道性能也得以提升。

　　實(shí)現(xiàn)1/3占比是寶馬在華四驅(qū)國(guó)產(chǎn)戰(zhàn)略的具體目標(biāo)。值得一提的是，1/3也正式寶馬在華最大競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手奧迪的四驅(qū)車型的銷售占比，2013年，奧迪在華啟動(dòng)了Quattro全時(shí)四驅(qū)的品牌戰(zhàn)略。特別是在SUV方面，四驅(qū)版本已經(jīng)成為奧迪的標(biāo)志。

　　大眾在中國(guó)車型將超百款 4年后激增六成。

　　6月26日消息，根據(jù)大眾汽車集團(tuán)近日發(fā)布的中國(guó)業(yè)務(wù)報(bào)告，到2018年，大眾擬將在華車型陣容擴(kuò)充至100款以上，CKD本土組裝車型超過35款，F(xiàn)BU進(jìn)口車型超過65款。這意味著2018年大眾在華車型數(shù)量較2013年激增約六成比例。與此同時(shí)大眾大幅擴(kuò)建在華產(chǎn)能，增設(shè)經(jīng)銷店數(shù)量。